Chứng khoán châu Á khởi sắc, giá dầu hạ nhiệt khi thị trường chờ tín hiệu từ Mỹ - Trung

Thị trường tài chính châu Á mở đầu tuần với diễn biến tích cực khi chứng khoán khu vực và hợp đồng tương lai Mỹ đồng loạt tăng.

Chứng khoán châu Á và hợp đồng tương lai Mỹ tăng điểm

Trong phiên 21/9, chỉ số MSCI khu vực châu Á - Thái Bình Dương tăng khoảng 0,2%. Chứng khoán Hàn Quốc dẫn đầu đà tăng trong khu vực, trong khi thị trường Nhật Bản đóng cửa nghỉ lễ.

Tại Mỹ, hợp đồng tương lai S&P 500 tăng khoảng 0,3%, còn Nasdaq 100 tăng 0,6%. Diễn biến này cho thấy tâm lý thị trường phần nào được cải thiện sau một tuần nhiều biến động liên quan đến chính sách tiền tệ.

Giá dầu cũng giảm, với dầu Brent mất khoảng 1%, xuống gần 102,80 USD/thùng. Dầu WTI giảm 1,8%, còn 98,54 USD/thùng.

Trong khi đó, đồng USD gần như đi ngang. Đồng Yên giao dịch quanh vùng 156,9 Yên/USD sau khi giảm hơn 2% trong tuần trước.

Cuộc gặp Mỹ - Trung trở thành tâm điểm

Sự chú ý của giới đầu tư hiện tập trung vào các cuộc đàm phán Mỹ - Trung trước thềm cuộc gặp cấp cao dự kiến diễn ra vào cuối tuần.

Các quan chức hai nước đã tiến hành thảo luận tại New York về nhiều vấn đề, từ thương mại, đầu tư đến trí tuệ nhân tạo. Phía Mỹ đánh giá các cuộc trao đổi diễn ra tích cực.

Một trong những nội dung được quan tâm là khả năng hai bên tiếp tục giảm các rào cản thương mại đối với hàng hóa. Mỹ và Trung Quốc đang thảo luận việc điều chỉnh thuế đối với một số sản phẩm năng lượng và nông nghiệp của Mỹ trong khuôn khổ các sáng kiến thương mại được triển khai từ đầu năm.

Tổng giá trị hàng hóa liên quan đến các cuộc đàm phán được ước tính khoảng 30 tỷ USD từ mỗi phía.

Tuy nhiên, giới phân tích cho rằng thị trường không nhất thiết kỳ vọng một thỏa thuận mang tính bước ngoặt. Trọng tâm trước mắt có thể vẫn là duy trì các thỏa thuận hiện tại và hạn chế nguy cơ căng thẳng thương mại leo thang.

AI trở thành một điểm nóng mới trong quan hệ Mỹ - Trung

Bên cạnh thương mại truyền thống, trí tuệ nhân tạo đang ngày càng trở thành một vấn đề quan trọng trong quan hệ kinh tế giữa hai nền kinh tế lớn nhất thế giới.

Kể từ cuộc gặp gần nhất giữa lãnh đạo hai nước vào tháng 5, AI nổi lên như một lĩnh vực có ảnh hưởng ngày càng lớn tới thương mại, đầu tư và chính sách công nghệ.

Điều này khiến nhà đầu tư phải theo dõi đồng thời nhiều yếu tố: chính sách kiểm soát công nghệ, dòng vốn đầu tư vào AI, nhu cầu chip và triển vọng chi tiêu cho cơ sở hạ tầng phục vụ AI.

Trong bối cảnh đó, thị trường có thể phản ứng mạnh với bất kỳ thông tin nào cho thấy quan hệ Mỹ - Trung chuyển biến theo hướng nới lỏng hoặc căng thẳng hơn.

Nhà đầu tư còn phải đối mặt với áp lực từ lãi suất

Cuộc đàm phán Mỹ - Trung diễn ra ngay sau một tuần quan trọng đối với thị trường toàn cầu.

Fed vừa tăng lãi suất lần đầu tiên kể từ năm 2023, trong khi Ngân hàng Trung ương Nhật Bản cũng điều chỉnh chi phí vay trong một quyết định không nhận được sự đồng thuận hoàn toàn.

Mặt bằng lãi suất cao tiếp tục gây sức ép lên thị trường trái phiếu. Lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm chốt phiên cuối tuần trước ở ngay dưới mức 5%.

Nhà đầu tư hiện tiếp tục theo dõi khả năng chính sách tiền tệ của Mỹ duy trì ở mức thắt chặt trong thời gian dài, đặc biệt khi lo ngại lạm phát quay trở lại vẫn chưa hoàn toàn biến mất.

Cùng với đó, mức chi tiêu lớn cho AI, lợi suất trái phiếu toàn cầu cao và những bất ổn địa chính trị tại Trung Đông đang khiến thị trường phải tính đến nhiều kịch bản khác nhau.

Đồng Yên đứng trước nguy cơ biến động mạnh

Đồng Yên gần như đi ngang quanh mức 157 Yên/USD trong phiên giao dịch đầu tuần tại châu Á.

Thanh khoản thị trường Nhật Bản giảm do nước này bước vào kỳ nghỉ kéo dài ba ngày. Trong điều kiện giao dịch thưa hơn, những biến động bất thường của đồng Yên có thể dễ dàng trở nên rõ rệt hơn.

Thị trường cũng chú ý đến thông tin các quan chức Ngân hàng Trung ương Nhật Bản đã liên hệ với một số bên tham gia thị trường để thực hiện hoạt động được mô tả là “kiểm tra tỷ giá”.

Thông tin này làm gia tăng đồn đoán về khả năng Nhật Bản có thể thực hiện các biện pháp nhằm hạn chế đà suy yếu của đồng Yên nếu áp lực giảm giá tiếp tục gia tăng.

Ngoài đồng Yên, đồng euro gần như ổn định ở mức 1,1485 USD, trong khi nhân dân tệ offshore giao dịch quanh 6,6932 CNY/USD. Đô la Australia tăng nhẹ 0,1%, lên 0,7129 USD.

Giá vàng và dầu cùng chịu tác động từ kỳ vọng lãi suất

Giá vàng giao ngay giảm nhẹ 0,1%, xuống khoảng 4.372 USD/ounce, trong khi giá dầu tiếp tục đi xuống.

Diễn biến trên thị trường hàng hóa chịu ảnh hưởng từ cả kỳ vọng lãi suất và tình hình địa chính trị.

Đáng chú ý, lượng dầu và LNG vận chuyển qua eo biển Hormuz trong hai tuần gần đây đã tăng lên mức cao nhất trong khoảng 6 tháng. Hoạt động bảo vệ hàng hải và rà phá thủy lôi của Mỹ được cho là đã hỗ trợ duy trì dòng vận chuyển qua tuyến đường biển quan trọng này.

Theo thông tin từ phía quân đội Mỹ, các tuyến hàng hải chính qua eo biển Hormuz đã được rà phá. Các quốc gia đồng minh của Mỹ tại khu vực Vùng Vịnh cũng được cho là đã vận chuyển hơn 1 tỷ thùng dầu thô qua tuyến đường này trong vài tháng qua.

Việc dòng chảy năng lượng qua Hormuz được duy trì tương đối ổn định đang góp phần làm giảm một phần lo ngại về nguy cơ gián đoạn nguồn cung dầu toàn cầu.

Thị trường bước vào tuần ít dữ liệu kinh tế nhưng nhiều biến số

Trong vài ngày tới, lịch công bố các dữ liệu kinh tế quan trọng tương đối thưa thớt. Vì vậy, diễn biến chính sách và các thông tin liên quan đến quan hệ Mỹ - Trung có thể trở thành yếu tố được thị trường theo dõi sát.

Bên cạnh đó, nhà đầu tư vẫn phải quan sát lợi suất trái phiếu, diễn biến đồng Yên, giá dầu và các tín hiệu mới từ chính sách tiền tệ của các ngân hàng trung ương lớn.

Trên thị trường tiền số, Bitcoin tăng 0,7% lên khoảng 81.636 USD, trong khi Ether tăng 2,2%, đạt khoảng 2.691 USD.

Ở nhóm trái phiếu, lợi suất trái phiếu Chính phủ Australia kỳ hạn 10 năm tăng 2 điểm cơ bản lên 5,29%. Hợp đồng tương lai Euro Stoxx 50 tăng 0,3%, trong khi S&P/ASX 200 của Australia giảm 0,2%.

Trong bối cảnh nhiều yếu tố cùng tác động, cuộc gặp Mỹ - Trung vào cuối tuần sẽ là một trong những sự kiện được thị trường quốc tế theo dõi sát nhất trong những ngày tới.